保荐项目顶风造假 光大证券遭证监会立案调查

　　在证监会明令IPO企业财务自查之后，光大证券(601788)的保荐项目交出的仍是涉嫌造假的自查报告，“顶风作案”最终引火上身而遭立案调查。

　　昨日晚间，光大证券发布了一纸关于收到证监会立案调查通知的公告。公告称，6月20日，公司收到证监会因天丰节能项目对公司立案调查的《调查通知书》。

　　实际上，市场对光大证券被证监会立案调查的结局早有预感。其保荐项目天丰节能是证监会财务核查运动中第一个“中枪”的IPO企业。值得注意的是，在经过IPO项目自查和证监会抽查之后，仍然出现项目造假案例，光大证券“顶风作案”令市场颇感意外。

　　公开资料显示，天丰节能是首批提交自查报告企业中被证监会抽查的企业。而抽查启动后不久，证监会新闻发言人便公开表示天丰节能“存在需要进一步核查的问题”，稽查部门已经介入调查。天丰节能由此成为IPO财务自查启动以来第一个被通报的项目。

　　据悉，天丰节能的主要问题是伪造银行单据虚构收入。对此，市场普遍认为天丰节能敢“顶风作案”与中介机构脱不了干系。一位不愿透露姓名的投行人士表示，“按照要求，为核实发行人销售的真实性，核对银行账单是保荐机构必做的一项工作。而天丰节能出现明显的银行账单对不上号的情况，显然与中介机构的失职有关”。

　　除天丰节能之外，光大证券被抽中核查的IPO项目洪波科技也被证监会发现财务造假。据此前媒体报道，洪波科技在2010年利润增长率高达101.98%的情况下，2011年仍保持了12.31%的利润增长率，而与公司业绩高速增长形成鲜明对比的是，公司产能利用率却并不乐观，或存在虚构销售收入的造假行为。

　　作为问题IPO项目的保荐机构，光大证券此次被立案调查后将面临怎样的处罚？市场猜测光大证券或成平安证券第二。而参照《证券法》相关规定，保荐机构将会面临给予警告，没收业务收入，并处以业务收入1倍以上5倍以下的罚款，情节严重的，暂停或者撤销相关业务许可。

　　毫无疑问，光大证券此次被立案调查，其保荐的IPO项目恐怕也将受到影响。数据显示，2013年，光大证券有26个项目排队审核，截至目前，已有11个保荐项目受阻。(记者 叶龙招)