正德人寿获保监会史上最严罚单

　　一场涉及保监会寿险部、财险部、财会部、资金运用部等部门的联合整肃行动正在保险行业悄然展开。在近期对正德人寿的监管处罚中，保监会对违规险企已有“杀鸡儆猴”之意。

　　保监会近日开出了史上最严厉的一张针对保险公司违规的罚单。受罚者为一家注册地在北京的全国性、股份制人寿保险公司，成立于2006年，网罗了著名经济金融保险专家、成功企业家和职业经理人“加盟”的正德人寿。

　　然而，正德人寿却被保监会在检查中发现：在土地使用权的交易以及相应的会计处理中，通过“政府补贴资金”和“其他应收款”项目虚增实际资本。这种通过玩弄“会计游戏”来虚增资本的伎俩，恰是目前保监会正在严打的对象。

　　根据正德人寿上报给监管部门的数据，截至今年一季度末，其偿付能力充足率为182.7%，高于150%的监管“红线”。实则不然，若扣除违规认可的“政府补贴资金”和“其他应收款”后，正德人寿截至一季度末的实际资本仅为-8.0844亿元，偿付能力充足率为-87.08%，属于偿付能力严重不足类公司。

　　据此，保监会对正德人寿采取了三项监管措施：责令其自2014年6月9日起停止开展新业务，续期业务不受此限制；自监管函下发之日起，暂停其增设分支机构；暂停其新增股票、无担保非金融企业(公司)债券、股权、不动产和金融产品投资。并发出“最后通牒”：如正德人寿不能在本月底之前有效改善偿付能力，保监会将视情况采取进一步监管措施。

　　相比保监会此前开出的罚单，这张罚单可谓严厉之极。一位知情人士表达了保监会此次严惩正德人寿的原因，“这家公司的问题太复杂了。”但他不愿言及复杂的程度。

　　事实上，仅从已公开的“前科”信息，就可窥其内控及治理的混乱。成立时间虽不长，但却多次因未按规定提取准备金和虚列营业费用、向投保人隐瞒保险合同重要内容等多项违规行为，遭保监部门重罚。股东之间一度不和睦也被摆在了明面上。而坊间关于这家公司有虚假注资、骗取股权价款等之嫌的传闻也从未间断过。

　　其实早在今年2月28日，保监会就曾约谈正德人寿董事长，提出希望其通过内部调解妥善处理好股权纠纷，采取包括增资扩股在内的一切措施，来化解风险危机，力争早日恢复公司正常经营，确保公司持续稳定健康发展。

　　发生在正德人寿身上一系列的“是非”背后，折射出的是保险业民营资本激进风险开始隐现。一位接近保监会的业内人士透露说，对正德人寿的处罚并非一时之念，目前保监会正在密切关注那些“保费增速较快、投资较为激进、内控很是混乱的中小保险公司”，尤其以民营资本主导的公司为主。“这次检查是地毯式的、全方位的，涉及保监会多个部门。”

　　从记者多方了解到的信息可看出，保监会此次在查处保险公司违规乱象上的态度坚决。保监会主席项俊波近日在一次内部会议上措辞严厉，直指目前保险公司存在的道德风险。“一些保险公司俨然成为控股股东的融资平台，借助资管通道进行利益输送、内幕操作等违法违规交易，甚至虚增资本金和偿付能力，有些除了公司极少数实际控制人之外，其他人都不知道‘钱去哪了’，且金额动辄几亿元甚至数十亿元。”