鱼跃医疗(002223)：利润保持快速增长

　　公司在享受家庭医疗器械市场高速成长的同时，加快外延并购步伐，不断拓展产品线的广度和深度，进入医学影像和高值耗材领域。一方面借助强大的OTC渠道通路性，另一方面加强院线营销体系建设，为新品迅速打入市场奠定坚实的基础。公司持续快速增长可期，维持2011年-2013年每股收益0.61元、0.87元、1.18元的预测，同比增长55%、43%、36%，对应预测市盈率42倍、29倍、21倍。维持“增持”评级。 　□申银万国 罗鶄