投资管理专业化有利于A股市场稳定

　　专访CFA协会(北京)执行理事兼秘书长谢大为：

　　■本报记者 许 洁

　　7月4日，由CFA协会(北京)主办的“2015中国投资峰会”将在北京拉开帷幕，该峰会汇聚了行业顶尖专家和领袖。

　　近日，CFA协会(北京)执行理事兼秘书长谢大为先生，就资本市场的热门话题及此次峰会的背景接受了《证券日报》记者专访。

　　《证券日报》：CFA协会今年初曾发布2015年全球市场气氛调查之中国报告。中国仍是受访者心目中股市表现最佳的首选市场。受访者关注国内金融市场的哪些问题？

　　谢大为：通过这项调查，我们了解到近年我们的会员特别关注金融市场的诚信度、行业的道德文化及投资者信心等问题。这反映中国金融业需通过专业化及有效监管以建立投资者信心，在企业层面，最高管理层对违反职业道德的行为需实施零容忍政策。

　　《证券日报》：近日，A股大幅下挫，投资者信心受损，但监管层及时发布了包括两融业务允许展期在内的多项刺激政策，您如何评价这些监管举措？

　　谢大为：近期证监会连续出台了系列监管措施，我认为这些措施有利于保障市场流动性，降低系统性风险，稳定投资者预期。真实准确的信息是投资决策的基础，CFA专业行为准则要求任何投资分析、建议或行动都具有合理充分的依据，有适当的研究和调查支撑。对没有可靠来源的信息，应该格外谨慎对待。监管机构及时公开信息会有助于市场获得可靠的信息。

　　《证券日报》： CFA对投资知识、准则及道德设立了全球性的标准，这些标准也被称为“黄金标准”，那么该标准在金融市场的风险把控上如何发挥效应？

　　谢大为：监管机构的作用是保证市场规则，维持市场秩序，防控系统性风险，而具体的投资风险需要通过提高投资管理的专业水平来防范。CFA协会道德操守要求投资管理人应保持合理的谨慎，做出独立的判断。投资管理的专业化将有利于市场的成熟稳定，避免过度波动。

　　《证券日报》： 7月4日举办“2015中国投资峰会”，为什么要搭建这样一个平台？

　　谢大为：“2015中国投资峰会”是CFA协会在国内举办的规格最高的一次专业学术活动。这为会员带来了学习交流的机会，同时也能够吸引会员以外的金融从业人员来参加，让大家一起关注国内金融行业和资本市场的前沿和热点话题。

　　《证券日报》：这次峰会的主题包括哪些？

　　谢大为：第一个主题涉及到中国经济的转型，金融行业的改革以及进一步国际化；第二个则是关于多层次资本市场，包括资产证券化，以新三板为显著代表的，在传统的股权市场以外的，新兴的资本市场；第三个就是金融创新，核心是互联网金融的创新。