集团全球资金集中收付轧差结算

　　(记者 杨群)记者昨天从花旗中国获悉，花旗中国已正式启用为罗氏中国设计的全自动跨境双向人民币资金池，并通过罗氏中国在自贸试验区设立的企业，成功执行第一笔跨境人民币经常项目集中收付试点业务，大大提高了罗氏集团内部资金的利用效率，降低了跨境收付成本、集团内融资和汇兑成本。这是该类创新业务在自贸试验区获准实施后的一个典型案例。

　　花旗银行上海分行副行长、自贸区支行行长张晓萌介绍，近年来，越来越多的跨国集团在成立自己集团的“内部银行”。内部银行的主要功能是完成集团内部企业之间的结算，然后通过内部银行，再与集团外部的交易方进行结算。内部银行最大的好处是可以进行集中风险控制，并抵消由现金流产生的风险。

　　罗氏集团在欧洲拥有自己的内部银行。罗氏通过这家内部银行，管理其全球企业之间的内部结算。而在上海自贸试验区人民币集中收付试点业务开展之前，罗氏在华设立企业是相对独立于其全球集团内部的全球现金管理之外的。在自贸试验区开展全球人民币资金池经常项目试点业务，是向集团客户提供全球资金管理的一个很大的突破。

　　具体来说，罗氏中国借助自贸试验区的金融政策，第一步实现了自贸试验区人民币双向资金池业务的开展，实现了罗氏在中国的企业与海外的资金的沟通。然后，罗氏中国又通过设立在自贸试验区的这家企业，统一做全球资金收付和轧差结算，所有集团内部的跨境收付，都通过这家自贸区的企业与集团内部银行进行沟通。

　　张晓萌说，集中收付和轧差结算对企业的好处是显而易见的，集中收付可以把所有的外汇交易风险控制在企业总部，总部可以实现对整个集团更好的掌控。轧差结算则可以减少汇兑成本。“举例来说，假如今天要10元钱的付款，同时又有8元钱的收款，如果不做轧差，就需要做10元钱的购汇、8元钱的结汇，一正一负就是18元钱的汇兑。有了轧差结算，只需要进行2元钱的汇兑，企业汇兑的成本明显降低。而且，按照从前的做法，企业账户上需要有10元钱来应对这次付款，而现在账户上只要2元钱就可以了，企业资金使用效率可以大大提高。”